Wednesday, October 30, 2013

Grupo Financiero Galicia (GGAL) Seguimiento

La linea de tendencia es quebrada, el soporte psicologico de u$s10 es violado y la baja se acelera. El conteo de distribucion hasta ahora es de 3 dias. Y por ultimo la media movil de 20 dias, que habia sido utilizada satisfactoriamente en dos oportunidades, es perforada. A partir de este momento los u$s9, zona donde existe un soporte de precio + la media movil de 50 dias, sera el nivel en el que espero una posible reversion. Mas abajo, marco los u$s8 y luego u$s7,50 como otras zonas de soporte en caso de que los vendedores quieran seguir desaciendose de sus tenencias. Si bien los toros perdieron el control de corto plazo, el chart de fondo sigue siendo bull. 

Soportes: u$s9/ u$s8/ u$s7,50
Resistencias: u$s10/ u$s11,50

Recordar, en caso de querer ir long, esperar la reversion sobre soportes y con stop acotados. No intentar tomar el cuchillo cayendo, eso dejemoslo para los expertos.

Buen Miercoles y Happy trading!


Friday, October 18, 2013

Temporadas de balances y gaps

Y llegamos a la temporada de balances, y para muchos, es un momento de grandes oportunidades. La volatilidad se incrementa, los compradores o vendedores se ponen mas agresivos y desde lo técnico tenemos oportunidad de confirmar figuras y setups.
Un buen balance que sorprende genera el quiebre de una resistencia, o bien una pérdida que no fue tan profunda como se estimaba le pone piso a un activo. Las posibilidades son muchas y es importante saberlas visualizar y operar de acuerdo a lo que nuestra experiencia nos dicta.

Hoy simplemente queria tratar el tema de los gaps en temporadas de balance, y dentro de los gaps, recuerden que ya habiamos hablado de ellos en un post anterior, a los que se dan con incrementos importantes de precio y volumen debido a balances o acontecimientos de relevancia.

Actualmente, a la fecha, existe un gap reciete que me gustaria analizar para intentar dilucidar el trajecto futuro del activo, ese gap pertenece a Google (GOOG).

El viernes el balance de la companía gusto y sus acciones se dispararon un 14%. Entonces el dilema actual es como comprar y subirnos al tren de Google? Una posible respuesta y un evento al que habra que prestar atención es a la evolución del activo en los siguientes dias para buscar un ingreso de bajo riesgo y con un buen potencial de beneficio.
Aqui voy a recurrir a la utilización de charts, tambien recientes, para evaluar el posible desarrollo de esa tecnológica..

Los charts de NKE (NYSE NIKE); BSX (NYSE Boston Scientific Corp.) y CNQR (Nasdaq Concur Technologies Inc.) nos pueden servir de guía y nos permitiran planificar el trade de acuerdo a lo que la historia nos dice.


Notese que en todos los nombrados anteriormente un excelente balance genera un gap con importante volumen. Sin embargo y desde mi punto de vista personal, ingresar en estos movimientos sin puntos de referencia, es muy riesgoso. Es como querer subirse a un tren en movimiento, quizas lo tomamos y llegamos comodos a destino, pero el riesgo de resbalar y sufrir heridas de gravedad es muy alto. Por lo cual, como ya lo mencione anteriormente, considero que esperar y mirar  las proximas sesiones es la mejor opción.

En el caso de Nike la toma de ganancias posterior al gap fue  agresiva. El activo devolvio toda la suba del día de presentación del balance, y además cerro el gap, encontrando alli una zona de compradores que sostuvieron el precio. A partir de alli se dio la reversión y la busqueda del antiguo  máximo.
En los otros dos casos, BSX y CNQR, las compras aparecieron antes y los gaps quedaron abiertos, muestra de fortaleza en el activo. Pero, en todos los casos las caidas,  permitieron a los chart descomprimirse, a los osciladores salir de condiciones de sobrecompra y al precio confirmar el soporte del gap.

 Por ese motivo, si que quedaron afuera de GOOG y creen que la compania puede seguir su senda alcista, un buen ingreso con un ratio de riesgo/beneficio favorable será dado en una posible reversión sobre el nuevo soporte del gap en u$s974, más abajo en u$s930, donde el gap se cerraria, o bien la ultima opcion seria un quiebre por sobre el maximo del maborozu. Cuidado, estas formaciones no siempre funcionan, pero teniendo en cuenta estos referentes, podemos planificar el trade y poner a nuestro favor las probabilidades de tener una operatoria exitosa.


Buena semana y happy trading!

Sunday, October 13, 2013

Una mirada a BMA

Sin divergencias en juego BMA comenzaba romper resistencias mientras que el volumen se expandia. Las medias moviles se acomodaban alcistas en perfercto orden y marcaban el camino hacia el quiebre sobre maximos de los ultimos 6 meses en u$s17. 
Para aquellos que perdieron el breakout, el testeo exitoso de la media movil de 20 dias fue oportundiad de compra. A partir de alli no quedaban dudas de que los alcistas estaban en control, aun lo estan.
En el chart diario se puede ver un canal alcista, que mide aproximadamente 3 puntos, y hasta el momento ha sido respetado. De corto plazo volvemos a estar un poco extendidos de la media exponencial de 20 dias, con osciladores entrando en territorio de sobrecompra y tocando el techo del canal alcista al que hacia referencia anteriormente. Dicho esto, considero que el ingreso a niveles actuales es riesgoso y me sentiria mucho mas comodo comprando el retroceso antes que el breakout.

 
En el chart semanal veo un cierre sobre la media movil de 200 dias (bullish) pero posicionandos muy cerca de una resistencia de precios. En la suba queda mejor expuesta la acumulacion del activo. El macd esta en tendencia con se#al de compra y sobre el nivel de 0 (fortaleza). Si bien el RSI esta en sobrecompra, este confirma los nuevos maximos de precio. No hay dudas que el chart es bull . Y si esto que estamos viendo es efectivamente un "rounded bottom" cada minimo mas alto sera un buen punto de ingreso y acumulacion del activo. Simplemente tener en cuenta que el cuchillo no se toma cayendo, por lo cual operar la reversion en chart diario sera la mejor opcion.


Recordar: Operamos probabilidades, y cuando estas nos juegan a favor hacemos dinero. Cuando estas se vuelven contra nuestro estudio y analisis el STOP nos lo hara saber.

Buena semana y happy trading!